2010證券從業(yè)考試《投資分析》精選習(xí)題(第7章)

　　11、假設(shè)投資者買入證券A的每股價格為9元，若干月后賣出價格為每股10元，期間獲得每股稅后紅利0、5元，不計其他費(fèi)用，那么投資收益率為(　　)。

　　A、15、00%

　　B、15、67%

　　C、16、00%

　　D、16、67%

　　12、理查德·羅爾對資本資產(chǎn)定價模型提出批評的原因是　(　　)。

　　A、計算量太大，無法滿足實際市場，在時間上有近乎苛刻的要求

　　B、實際應(yīng)用中計算不夠精確，不能滿足實際市場需要

　　C、模型永遠(yuǎn)無法用經(jīng)驗事實來檢驗

　　D、模型是建立在若于假設(shè)條件基礎(chǔ)上的，與實際市場存在較大差距

　　13、假設(shè)證券A過去12個月的實際收益率為1、01%，1、02%，1、03%，1、04%，1、05%，1、06%，1、06%，1、05%，1、04%，1、03%，1、02%，1、01%，那么估計期望月收益率為(　　)。

　　A、1、030%

　　B、1、035%

　　C、1、040%

　　D、1、045%

　　14、假設(shè)證券A歷史數(shù)據(jù)表明月收益率為0%，1%，8%，9%的概率均為5%，月收益率

　　2%，3%，6%，7%的概率均為10%，月收益率4%，5%的概率均為20%，那么估計證券A的期望月收益率為(　　)。

　　A、3、0%

　　B、3、5%

　　C、4、0%

　　D、4、5%

　　15、假設(shè)證券A過去12個月的實際收益率分別為1%，2%，3%，4%，5%，6%，6%，5%，4%，3%，2%，1%，那么估計期望方差S2為(　　)。

　　A、2、18%

　　B、3、18%

　　C、4、18%

　　D、5、18%

　　16、假設(shè)證券組合中共有10只證券，權(quán)重分別為5%，5%，10%，10%，20%，20%，

　　10%，10%，5%，5%，收益率分別為0%，1%，2%，3%，4%，5%，6%，7%，8%，9%，估計證券組合的收益率為(　　)。

　　A、3、0%

　　B、3、5%

　　C、4、0%

　　D、4、5%

　　17、收入型證券組合的主要功能是實現(xiàn)投資者(　　)的最大化。

　　A、資本利得

　　B、基本收益

　　C、收益增長

　　D、利潤收入

　　18、現(xiàn)代證券組合理論產(chǎn)生的基礎(chǔ)是(　　)。

　　A、單因素模型和多因素模型

　　B、資本資產(chǎn)定價模型

　　C、均值方差模型

　　D、套利定價理論

　　19、投資組合是為了消除(　　)。

　　A、全部風(fēng)險

　　B、道德風(fēng)險

　　C、系統(tǒng)風(fēng)險

　　D、非系統(tǒng)風(fēng)險

　　20、單個證券或證券組合的期望收益與由p系數(shù)測定的系統(tǒng)風(fēng)險之間存在(　　)。

　　A、線性關(guān)系

　　B、非線性關(guān)系

　　C、完全相關(guān)關(guān)系

　　D、對稱關(guān)系